План движения денежных средств позволяет контролировать

План движения денежных средств позволяет контролировать

ПЛАН ДВИЖЕНИЯ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ

Текущее планирование хозяйственной деятельности предприятия состоит в разработке плана прибылей и убытков, плана движения денежных средств, планового бухгалтерского баланса, поскольку эти формы планирования отражают финансовые цели организации (предприятия). Все три плановых документа основываются на одних и тех же исходных данных и должны корреспондироваться друг с другом. [c.268]

План движения денежных средств можно составить двумя методами прямым и косвенным. [c.271]

Примерная форма плана движения денежных средств предприятия, составленная на основе прямого метода, представлена в табл. 11.4. [c.274]

Следует иметь в виду, что налог на добавленную стоимость и акцизы в плане движения денежных средств не отражаются, так как они взимаются до образования прибыли. [c.276]

С помощью такой формы плана организация (предприятие) может проверить реальность источников поступления средств и обоснованность расходов, синхронность их возникновения, определить возможную величину потребности в заемных средствах. Благодаря такому построению плана движения денежных средств планирование охватывает весь оборот денежных средств предприятия. Это дает возможность проводить анализ и оценку поступлений и расходов денежных средств и принимать решения о возможных способах финансирования в случае возникновения дефицита средств. [c.276]

Достоинством прямого метода является непосредственный расчет и охват всего денежного потока. Однако вычисления при помощи косвенного метода полнее показывают соотношение движения денежных средств и хозяйственной деятельности предприятия в целом раскрывают взаимосвязь между планом прибылей и убытков и планом движения денежных средств. [c.277]

Эта система бюджетов полностью охватывает всю базу финансовых расчетов предприятия и является основой построения документов плана прибылей и убытков, плана движения денежных средств и планового баланса. [c.279]

Что включается в доходную часть плана движения денежных средств предприятия [c.286]

План движения денежных средств по видам деятельности [c.338]

План движения денежных средств на счетах в банках и кассе (платежный баланс). Этот важнейший для управления текущим денежным оборотом предприятия документ разрабатывают на предстоящий месяц с разбивкой по декадам или пятидневкам. С его помощью обеспечивается оперативное финансирование всех хозяйственных операций предприятия без подразделения их на виды деятельности. На основе платежного баланса предприятие прогнозирует выполнение расчетных обязательств перед государством, кредиторами и партнерами, фиксирует происходящие изменения в платежеспособности. Данный документ позволяет планировать поступление собственных средств, а также привлечение в необходимых случаях банковского или коммерческого кредита. [c.341]

План движения денежных средств (платежный баланс) [c.352]

Для текущего управления финансами чрезвычайно важны данные о разнице между временем отгрузки и временем оплаты продукции удельные веса поставок продукции за предоплату поставок, оплачиваемых в течение одного — трех месяцев после отгрузки поставок по бартеру. Обобщение такой информации позволит спрогнозировать реальное поступление денежных средств в планируемом периоде (месяц, квартал, год), которое является основой для формирования плана движения денежных средств. ( [c.412]

В бюджетировании, как и в любом финансовом планировании, ключевым документом является бюджет (план) движения денежных средств, а конкретнее — возможность планирования и контроля за потребностью финансовых ресурсов для данного бизнеса в данном месте и в данный период (для финансирования потребностей оборотных средств в результате возникновения дебиторской задолженности, запасов сырья и готовой продукции, для финансирования инвестиционных программ — покупки оборудования, строительства и т. п., для финансирования текущих расходов и платежей). [c.214]

Балансовые счета на начало периода 31.12.1986 г. Регулирование балансовых счетов Отчет о прибылях и убытках План движения денежных средств Балансовые счета на конец периода 31.12.1987 г. [c.245]

Система предназначена для постановки бюджетного процесса и его автоматизации для предприятий и фирм с любым типом финансовой и организационной структуры управления (холдингов, производственных объединений, средних и малых фирм), для составления бюджетов (планов) доходов и расходов, планов первоначальных (капитальных) затрат, бюджетов (планов) движения денежных средств, кредитных планов и расчетных балансов. [c.318]

Этап 4. После того как составлен окончательный вариант плана финансовых результатов, разрабатывается первый вариант плана движения денежных средств, который разработчик может редактировать в соответствии со своими знаниями и информацией о деятельности ЦФО, обращая внимание на недопустимость появления за какой-либо период отрицательного конечного сальдо. [c.329]

Этап 5. Когда редактирование плана движения денежных средств разработчиком закончено, корректируется расчетный баланс, формируемый программой автоматически. Вам потребуется ввести или скорректировать данные, которые задаются только для расчетного баланса [c.329]

На самом деле сумма инвестиций или кредита зависит не только от затрат на оборудование или строительство. Часто средства нужны для пополнения оборотных средств. Так что решить, сколько средств нужно финансировать из внешних источников, разработчик может после составления плана движения денежных средств. [c.332]

Программа самостоятельно рассчитывает и вносит в другие бюджеты размеры ежемесячных выплат процентов по кредиту (для плана финансовых результатов и плана движения денежных средств с учетом возврата части кредита), величину выплат по возврату кредита (для плана движения денежных средств), сумму оставшейся задолженности (для расчетного баланса). [c.334]

После составления некоего окончательного варианта плана финансовых результатов разработчик может перейти к составлению плана движения денежных средств. [c.340]

План движения денежных средств [c.340]

Пользователь может вносить изменения в данные ячеек плана движения денежных средств, корректируя их первоначальные значения, которые инициализируются программой значениями по плану финан- [c.340]

В плане движения денежных средств заложена модель, предполагающая, что поступления денежных средств от операций могут быть трех видов предоплата, наличный расчет и поступления за отгруженную продукцию, получаемые спустя некоторый временной интервал, называемый сроком сверки счетов. Считается, что средства по предоплате и за наличный расчет поступают в том же временном интервале, в котором производится отгрузка продукции. [c.342]

В плане движения денежных средств разработчик может запланировать запас сырья и материалов для производства путем увеличения затрат в разделе Товары/материалы . Величину планируемого запаса можно увидеть в соответствующем разделе расчетного баланса. [c.343]

Самое главное, что должен достичь разработчик плана движения денежных средств, это отсутствие красного (отрицательного) сальдо в течение всего бюджетного периода. Если в какой-либо декаде (месяце) [c.343]

После завершения разработки плана движения денежных средств составляется расчетный баланс на листе, приведенном на рис. 14.7. [c.344]

Заполнение открытых ячеек колонок факт осуществляется пользователем вручную. Разработка универсальной процедуры заполнения данных о фактических значениях финансовых результатов и движения денежных средств представляется проблематичной, так как существует достаточно большое число программных средств бухгалтерского учета. Более того, на различных предприятиях одни и те же статьи затрат могут относиться к разным разделам финансовых результатов из-за специфики предприятия. Вместе с тем для каждого конкретного предприятия разработка программы учета фактических затрат в разрезе плана финансовых результатов или плана движения денежных средств не является достаточно сложной задачей. В общем случае требуется разработать кросс-таблицу, которая определяет, какие данные бухгалтерского учета, а часто и не только бухгалтерского учета (если мы, конечно, хотим иметь правдивую картину), должны попадать в конкретную ячейку колонки факт . Такая кросс-таблица разрабатывается один раз и корректируется по мере необходимости. [c.347]

План движения денежных средств. Следующим документом текущего финансового планирования является годовой план движения денежных средств. Он представляет собой собственно план финансирования, который составляется на год с разбивкой по кварталам. Годовой план движения денежных средств разбивают квартально или помесячно, поскольку в течение года потребность в денежных средствах может значительно меняться и в каком-либо квартале (месяце) может оказаться недостаток финансовых ресурсов. Кроме того, разбивка годового плана на короткие промежутки времени позволяет отслеживать синхронность притоков и оттоков денежных средств ( ash tlow — потоки наличности) и ликвидировать кассовые разрывы. [c.271]

План движения денежных средств отражает притоки (inflows) и оттоки (outflows) денежных средств по текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, которые предполагается получить в течение года или квартала. [c.276]

Компьютерные программы позволяют составлять и корректировать бюджеты на базе модифицированных для нужд управленческого учета форм № 2 и 4 стандартной, бухгалтерской отчетности, принятой в Российской Федерации, а также планов финансовых результатов, планов движения денежных средств и расчетного баланса (прогноза по балансовому листу) по международным стандартам (на базе методики GAAP). [c.318]

На листах ПФР, ПДДС и Баланс реализованы основные бюджеты ЦФО — план финансовых результатов, план движения денежных средств и расчетный баланс соответственно. На листе ПКЗ разрабатывается дополнительный (операционный) бюджет первоначальных (капитальных) затрат. На листе Кредиты формируется кредитный план. На листе Фин.К программа рассчитывает финансовые коэффициенты, характеризующие прибыльность, эффективность, ликвидность и структуру капитала проекта или компании. На листе Данные Д с помощью меню данных выбирают параметры бюджетов для построения диаграмм. На этом [c.321]

План движения денежных средств разрабатывается на листе ПДДС, общий вид которого представлен на рис. 14.6. Переходить к разработке первого варианта плана движения денежных средств рекомендуется после составления плана финансовых результатов. [c.340]

Если на листе ПФР пользователь произвел разбивку разделов на статьи, то в плане движения денежных средств также будет присутствовать разбивка корреспондирующих разделов на статьи. Более того, непосредственно на листе ПДДС разбивка на дополнительные статьи возможна только для разделов Инвестиции и Дивиденды и расчеты с инвесторами . [c.340]

Детализация других открытых для ввода разделов листа ПДДС осуществляется с листа ПФР. Эти разделы помечены индикатором и соответствующим примечанием в ячейке с названием раздела. Другими словами, если требуется добавить в раздел дополнительную статью, то необходимо перейти на лист ПФР и в корреспондирующем разделе добавить статью, воспользовавшись командой из меню Бюджет . Программа добавит статью на листах ПФР и ПДДС. Такой механизм разработан для обеспечения четкой корреспонденции не только разделов, но и отдельных статей плана финансовых результатов и плана движения денежных средств. Название статьи, присвоенное ей на листе ПФР, переносится программой и на лист ПДДС. [c.340]

Три вида поступлений отражаются в трех разделах ПДДС (см. рис. 14.6). Если в плане финансовых результатов пользователь произвел разбивку раздела Выручка от реализации на статьи, то аналогичные статьи (с теми же названиями) появятся в разделе Поступления за отгруженную продукцию плана движение денежных средств. Разделы ПДЦС Предоплата и Наличный расчет не детализируются. В них программа суммирует данные по предоплате и наличному расчету для всех статей. [c.342]

Пользователь также вводит вручную для первой декады (месяца) планового периода данные о вступительном сальдо и прочих расходах, не учтенных по другим статьям затрат в ПФР. Программа автоматически по кредитному плану введет в ПДДС данные о сумме кредитов или займов, о суммах погашения кредитов в соответствии с условиями возврата и данные о суммах выплат процентов по кредитам. Программа также перенесет из плана капитальных затрат в план движения денежных средств данные по соответствующим позициям. [c.343]

Программа автоматически рассчитает вариант ПДДС по всем декадам (месяцам) бюджетного периода в предположении, что конечное сальдо предудущей декады (месяца) является вступительным сальдо для последующей декады (месяца). Любые изменения, вносимые пользователем в ячейки ПДДС, будут приводить к автоматическому пересчету плана движения денежных средств. [c.343]

Листы План-Факт Р и План-Факт С предназначены для план-факт анализа. На первом листе в дополнение к данным плана финансовых результатов можно заносить данные о фактической выручке и фактической структуре себестоимости продукта. На второй лист программа переносит данные плана движения денежных средств, и пользователь может вносить фактические данные о движении денежных средств для анализа величины отклонения. [c.346]

План движения денежных средств (стр. 1 из 2)

ПЛАН ДВИЖЕНИЯ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ

1. Зачем нужно следить за движением денежных средств предприятия?

Сейчас мы поговорим о важном компоненте успешного развития Вашего бизнеса — о контроле за движением денежных средств.

Планирование прибыли поможет Вам понять, что произойдет с Вашим предприятием в том случае, если Вы сможете управлять своим бизнесом так, чтобы мгновенно получать выручку за реализованнные товары и услуги и немедленно оплачивать все поступающие счета.

Такая ситуация может возникнуть, например, тогда, когда Вы покупаете товар у своего поставщика за наличные и в тот же день продаете его клиенту также за наличные.

На бухгалтерском языке это означает, что в любой момент времени Ваше предприятие не имеет ни кредиторской, ни дебиторской задолженности, а также у Вас отсутствуют товарно-материальные запасы на складе.

Однако в реальной жизни все, как правило, обстоит гораздо сложнее. Если даже Вы не предоставляете своим покупателям кредита при покупке Ваших товаров и услуг, то Вам придется держать на складе запасы и, быть может, оплачивать необходимые для Вашего бизнеса сырье, материалы или товары авансом по безналичному расчету.

Вам едва ли удастся получать доходы и оплачивать свои расходы исключительно в момент их возникновения.

Для успешного ведения бизнеса Вам важно знать, какими средствами Вы будете располагать в любой конкретный момент времени. Как бы ни было Вам приятно сознавать, что через полгода Вы можете получить 100 миллионов рублей прибыли, всегда следует помнить, что могут быть счета, которые следует оплатить не позднее следующей недели, поэтому — увы! — может так случиться, что Вы станете банкротом, так и не дождавшись желанной прибыли.

План движения денежных средств (в экономической литературе Вы также можете встретить и другое название этого термина — «cash-flow», что в переводе с английского означает «поток денежных средств») показывает, когда именно и в каком объеме ожидаются денежные поступления, а также когда и в каком объеме предприятие должно оплачивать свои расходы.

С помощью плана движения денежных средств предприниматель может оценить объем имеющихся в его распоряжении денежных средств в любой момент времени и определить потребность в краткосрочных кредитах для пополнения своих оборотных средств.

Баланс денежных средств (для обозначения этого показателя Вы также можете встретить термин «cash-balance») покажет, способно ли Ваше предприятие обеспечить свои текущие потребности в любой момент времени.

Очень часто даже вполне прибыльные предприятия становятся банкротами из-за нехватки оборотных средств.

2. Как оценить количественно поток денежных средств?

Денежные средства поступают на счет или в кассу предприятия в результате продажи его товаров или услуг. Часть полученных средств, а иногда и всю выручку, предприятие должно потратить на оплату своих текущих расходов, уплату налогов, приобретение дополнительного оборудования и т.д.

Все это было бы не так сложно, если бы денежные поступления и платежи были регулярными и одинаковыми по величине, но, к сожалению, без тщательного планирования этого добиться невозможно.

В любой момент времени может возникнуть ситуация, когда у предприятия окажется недостаточно имеющихся в его распоряжении относительно свободных (т.е. не в виде товарно-материальных ценностей, низколиквидных ценных бумаг и т.п.) денежных средств для оплаты текущих расходов.

В этом случае говорят, что предприятие испытывает денежные затруднения. Если подсчитать денежные средства с учетом всех подлежащих к оплате счетов, то в этот момент баланс может оказаться отрицательным.

Многие предприятия с большими потенциальными возможностями стали банкротами из-за проблем с денежными средствами. В таких случаях прибыль предприятия часто бывает связанной в товарных запасах или дебиторской задолженности (т.е. в так называемых текущих активах или оборотных средствах), поэтому владельцам приходится быстро распродавать свои складские запасы, часто с убытком для себя, для получения денежных средств, необходимых для покрытия текущих расходов предприятия.

Надеемся, Вы уже поняли, как важно контролировать движение денежных средств для обеспечения успешной хозяйственной деятельности Вашего предприятия. Пусть Вам пока что не придется представлять рассчитанные Вами показатели ни в какие государственные органы (ни в налоговую инспекцию, ни в органы статистики), все-таки не пожалейте времени на эту несложную операцию.

Впоследствии Вы убедитесь в том, что Ваши старания не пропали даром. А если в будущем Вам потребуется привлечение кредитных ресурсов, то Вашего кредитора (особенно, если это банк) в первую очередь будет интересовать не прогноз ожидаемой прибыли, а именно Ваш план движения денежных средств.

Для того, чтобы составить план движения денежных средств, Вам необходимо определить два важных показателя. Это:

ожидаемые денежные поступления;

Как правило, для плана движения денежных средств или для отчета о движении денежных средств рассчитывается размер ежемесячных потоков денег (иначе говоря, рассчитывается баланс денежных средств на конец каждого месяца), но в том случае, если предприятие находится в тяжелом финансовом положении, лучше оперировать еженедельными денежными потоками.

В самом общем виде план движения денежных средств может быть представлен в следующей форме:

План движения денежных средств

План движения денежных средств

План движения денежных средств (ДДС, cash flow) или прогноз поступлений (денежных притоков) и платежей (денежных оттоков) предназначен для расчета поступлений, платежей и остатков денежных средств. Он показывает свободный поток денежных средств – дефицит / профицит (недостаток / излишек) денежных средств, сколько в распоряжении компании имеется денежных средств и какова потребность в них.

ДДС составляется как суммарный результат деятельности компании / проекта по всем видам товаров и услуг и может быть представлен в двух формах:

1. Расположение показателей (статей) по направлению движения денег (поступление или платеж): сначала все поступления, потом все платежи.

2. Расположение показателей (статей) по виду деятельности. Сначала поступления и платежи по одному виду деятельности, затем – по второму, после – по третьему. Для компаний выделяют следующие три вида деятельности:

? основная деятельность – связана с основным предназначением (миссией, целями, продуктом деятельности) компании;

? инвестиционная деятельность – связана с долгосрочными приобретениями, капитальными вложениями, привлечением и вложением собственного капитала;

? финансовая деятельность – связана с привлечением и возвратом заемного финансирования.

План движения денежных средств может быть построен прямым или косвенным методом. Прямой метод основан на изменении потоков денежных средств, а косвенный метод использует в качестве источников информации для плана движения денежных средств балансы и планы прибылей и убытков.

С помощью ДДС со статьями, расположенными по видам деятельности компании, строится свободный (чистый) денежный поток, который позволяет оценить стоимость компании (табл. 5).

Таблица 5 Основные статьи плана движения денежных средств (расположенные по направлению движения денег)

Структура упрощенного ДДС может быть следующей.

? от сбыта продукции (услуг);

? от других видов деятельности;

? от реализации активов;

? доходы по банковским вкладам;

? сумма инвестиций (займа).

2. Платежи (выплаты):

? прямые производственные издержки (кроме амортизации);

? затраты на заработную плату;

? выплаты на другие виды деятельности;

? затраты на приобретение активов;

? другие некапитализируемые издержки подготовительного периода;

? выплаты процентов по займам;

Выбор периодов расчета зависит от специфики проекта. Обычно при построении ДДС для инвестиционного проекта первый год рассчитывается по месяцам, второй – по кварталам, а, начиная с третьего года, период расчетов принимается годовой.

Каждая статья ДДС имеет свои особенности в построении. Приведем пример ДДС (табл. 6).

Таблица 6 Пример ДДС

Таблица 6 (продолжение)

Таблица 6 (окончание)

Разница между притоком и оттоком денежных средств в каждом периоде называется чистым потоком денег (net cash flow). Нарастающий чистый денежный поток итоговым значением дает показатель NV (рис. 4).

Рис. 4. Чистый денежный поток проекта графически (пример)

План движения денежных средств. Техника планирования

Минимально необходимый набор отчетов и планов, который позволит финансовому директору эффективно управлять деньгами, состоит из бюджета движения денежных средств и отчета о его исполнении, оперативного плана движения денежных средств, реестра заявок на платеж. Теперь по порядку.

Используйте пошаговые руководства:

Есть два принципиально разных подхода к составлению бюджета движения денежных средств на год. Бюджет может формироваться как прямым, так и косвенным методом. В первом случае последовательно планируются ожидаемые результаты по статьям поступления и расходования денег. Во втором – план строят исходя из ожидаемой прибыли, которая корректируется с учетом изменений в структуре активов и обязательств. Из нее также исключаются неденежные статьи (например, амортизация).

Составление плана движения денежных средств

Чаще всего при составлении бюджета движения денежных средств на год с разбивкой по месяцам используют первый подход. Дело в том, что он позволяет увидеть, с чем связан приток или отток денег, отвечает на вопрос, почему у прибыльной компании может не оказаться средств на счетах, и т. д. Однако для повседневного управления деньгами такой бюджет не слишком подходит. В нем нет лимитов по статьям расходования и поступления средств, без которых нельзя контролировать заявки на платежи от подразделений.

Классическая форма бюджета движения денежных средств по структуре статей близка к привычному отчету о движении денежных средств. В данном бюджете все денежные потоки группируются по трем видам деятельности: операционной, финансовой и инвестиционной.

План движения денежных средств по операционной деятельности

Сложнее всего составить план движения денежных средств по операционной деятельности. Чтобы определить, сколько средств поступит от покупателей и какие платежи уйдут в адрес поставщиков, можно воспользоваться формулами, приведенными в таблице 1.

Формулы расчета планируемого поступления средств от операционной деятельности и выплат поставщикам. Таблица 1

План движения денежных средств пример

В компании за прошлый год поступления от продаж с НДС и акцизами составили 20 млн рублей. В новом году планируемые денежные поступления составляют 22 млн рублей. На авансы с НДС приходится 10 процентов от общей суммы продаж. Показатели из баланса за прошлый отчетный период следующие:

– дебиторская задолженность покупателей на начало и конец года – 2 млн и 3 млн рублей соответственно;

– авансы покупателей – 0,1 млн рублей как на начало, так и на конец года.

Соответственно, средний срок погашения дебиторской задолженности составляет 51 день. ([(2 + 3) : (2 (20 – 10% 20))] 365). А средний срок, на который поступает предоплата от покупателей, – 18 дней ([(0,1 + 0,1) : (2 (10% 20))] 365).

В планируемом периоде компания намерена сократить средний срок погашения дебиторской задолженности на четыре дня, а средний срок предоплаты – на два. Тогда дебиторская задолженность на конец планируемого периода – 2,1 млн рублей (2 (51 – 4) (22 – 10% 22) : 365 – 3), а полученные авансы на конец года – 0,1 млн рублей (2 (18 – 2) 10% 22 : 365 – 0,1).

Соответственно, за планируемый период на счета компании поступят средства от операционной деятельности в суммe 22,9 млн рублей (22 + (3,0 – 2,1) – (0,1 – 0,1)).

При планировании перечислений по статье «Заработная плата» можно использовать существующие в компании графики платежей. А для налоговых отчислений придется составить вспомогательную таблицу, в которой отражаются ожидаемые размеры налоговой базы и выплат. Например, если уже составлен бюджет доходов и расходов, в котором указывается планируемая прибыль компании, спрогнозировать начисления по соответствующему налогу и построить график перечисления средств в бюджет не составит труда.

План движения денежных средств по инвестиционной деятельности

Если компания собирается приобретать основные средства или инвестировать деньги в ценные бумаги (другими словами, у предприятия есть инвестиционная деятельность), денежные потоки, связанные с ней, придется планировать отдельно и только потом переносить в общий бюджет движения денежных средств на год. Для подготовки подобных вспомогательных планов их стоит разделить на две группы: капитальные вложения и инвестиции.

План капитальных вложений (график оплат) строится исходя из условий договоров с подрядчиками, смет и т. д.

Чтобы не запутаться в денежных потоках, связанных с капитальными вложениями, лучше планировать движение денег отдельно по каждому проекту или инвестиционному активу.

План движения денежных средств по финансовой деятельности

Потоки от финансовой деятельности обычно возникают у компании, если она пользуется заемными средствами или сама предоставляет займы. Последнее в практике российских компаний встречается достаточно редко. Поэтому чаще всего прогноз денежных потоков от финансовой деятельности – не что иное, как график привлечения и обслуживания полученных средств. В идеале желательно составлять такой план в разрезе источников финансирования, будь то эмиссия акций, облигаций или банковские кредиты.

Оперативный план движения денежных средств

Для эффективного управления денежными средствами компании одного бюджета движения денежных средств, составленного на год, пусть даже с разбивкой по месяцам, недостаточно. Чтобы свести к минимуму вероятность возникновения кассовых разрывов, спланировать текущие платежи, необходим оперативный план движения денежных средств (платежный календарь).

Универсального образца платежного календаря не существует (он может выглядеть, например, так, как показано в таблице 2), тем не менее есть несколько простых шагов, которые помогут составить оперативный план движения денежных средств. Алгоритм следующий.

Разработка структуры статей платежного календаря

Проще всего это сделать, если взять за основу бюджет движения денежных средств на год и детализировать укрупненные статьи. Например, для «остатка средств на начало периода на расчетном счете» ввести детализацию по расчетным счетам компании. Или «выплаты поставщикам сырья и материалов» поделить на подстатьи: «оплата сырья для основного производства», «оплата материалов для хозяйственных нужд» и т. д.

Создать унифицированную форму заявки на платеж. В заявке стоит предусмотреть следующие обязательные поля:

• реквизиты платежа: № счета, № договора, наименование контрагента, сумма платежа;
• реквизиты составителя: наименование подразделения, составившего заявку, Ф.И.О. инициатора платежа;
• бюджетные данные: вид деятельности, статья платежного календаря, срок оплаты по договору, приоритет платежа. Если в заявке есть срок платежа и приоритет, то эти сведения позволяют при планировании движения денежных средств переносить некоторые выплаты на более поздние даты, избегая тем самым кассовых разрывов и штрафов за просрочку платежей.

Разработка реестра платежей

Реестр платежей – это сводная таблица, в которой в сжатой форме аккумулируются данные по поступившим заявкам на платежи от подразделений. Очевидно, что в ней должны присутствовать те же разделы (графы), которые предусмотрены для заявки на платеж. Также стоит добавить еще несколько аналитических признаков:

• статус заявки – принята к исполнению или отклонена;
• статус платежа – исполнен или находится в режиме ожидания;
• планируемая дата оплаты – срок, в который заявка будет исполнена;
• источник платежа – расчетный счет (касса).

Внесение лимитов в платежный календарь

Чтобы жестко контролировать исполнение бюджета движения денежных средств, имеет смысл перенести отдельной графой в платежный календарь лимиты по укрупненным статьям. Это позволит видеть, насколько исчерпан бюджет и можно ли акцептовать очередную заявку от того или иного подразделения без дополнительного ее согласования, например, с генеральным директором.

Планирование денежных средств в кризис

Особенности бюджетного планирования в кризис

Методика составления бюджета движения денежных средств, отчета о его исполнении, платежного календаря, реестра платежей

Основные принципы управления денежными потоками

Документы, которые используются для планирования денежных потоков

Инструменты построения эффективной системы бюджетного управления

Система бюджетного управления рассматривается как способ финансового планирования и контроля, как гарантия обеспечения платежеспособности предприятия.

Бюджетное управление (бюджетирование) основано на финансовых планах — бюджетах.

Информация о денежных потоках, которая позволяет оценить способность предприятия генерировать денежные средства и проанализировать эти денежные потоки, консолидируется с помощью бюджета движения денежных средств (БДДС).

БДДС отражает движение денежных средств (по расчетному счету и/или кассе) — планируемые поступления и расходования денежных средств, т. е. финансовые возможности предприятия в целом.

В результате эффективного управления денежными потоками:

• повышается финансовая адаптивность предприятия;
• балансируются поступление и расход денежных средств;
• обеспечивается маневренность денежных средств (например, излишек денежных средств можно инвестировать;
• повышаются ликвидность и платежеспособность предприятия.

Классификация денежных потоков

Денежные потоки предприятия подразделяются на денежные потоки от текущих, инвестиционных и финансовых операций.

Денежные потоки организации от операций, связанных с осуществлением обычной деятельности, приносящей выручку, классифицируются как денежные потоки от текущих операций. Как правило, они формируют прибыль (убыток) предприятия от продаж.

На основе информации о денежных потоках от текущих операций можно определить уровень обеспеченности предприятия денежными средствами — достаточно ли их для погашения кредитов, поддержания деятельности на существующем уровне, выплаты дивидендов и новых инвестиций без привлечения внешних источников финансирования.

Денежными потоками от текущих операций являются:

• поступления от продажи покупателям (заказчикам) продукции и товаров, выполнения работ, оказания услуг;
• поступления арендных платежей, комиссионных и иных аналогичных платежей;
• платежи поставщикам (подрядчикам) за сырье, материалы, работы, услуги;
• оплата труда работников предприятия, а также платежи в их пользу третьим лицам;
• платежи налога на прибыль (за исключением случаев, когда налог на прибыль непосредственно связан с денежными потоками от инвестиционных или финансовых операций);
• уплата процентов по долговым обязательствам, за исключением процентов, включаемых в стоимость инвестиционных активов;
• поступление процентов по дебиторской задолженности покупателей (заказчиков);
• денежные потоки по финансовым вложениям, приобретаемым с целью их перепродажи в краткосрочной перспективе (как правило, в течение трех месяцев).

Денежные потоки предприятия от операций, связанных с приобретением, созданием или выбытием внеоборотных активов, классифицируются как денежные потоки от инвестиционных операций. Это:

• платежи поставщикам (подрядчикам) и работникам организации в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использованию внеоборотных активов, в том числе затраты на научно-исследовательские, опытно-конструкторские и технологические работы;
• уплата процентов по долговым обязательствам, включаемым в стоимость инвестиционных;
• поступления от продажи внеоборотных активов;
• платежи в связи с приобретением акций (долей участия) в других организациях, за исключением финансовых вложений, приобретаемых с целью перепродажи в краткосрочной перспективе;
• предоставление займов другим лицам;
• возврат займов, предоставленных другим лицам;
• платежи в связи с приобретением и поступления от продажи долговых ценных бумаг, за исключением финансовых вложений, приобретаемых с целью перепродажи в краткосрочной перспективе;
• дивиденды и аналогичные поступления от долевого участия в других организациях;
• поступления процентов по долговым финансовым вложениям, за исключением приобретенных с целью перепродажи в краткосрочной перспективе.

Информация о денежных потоках от инвестиционных операций показывает уровень затрат на приобретение или создание внеоборотных активов, обеспечивающих денежные поступления в будущем.

Денежные потоки от операций, которые связаны с привлечением финансирования на долговой или долевой основе и приводят к изменению величины и структуры капитала и заемных средств организации, классифицируются как денежные потоки от финансовых операций:

• денежные вклады собственников (участников), поступления от выпуска акций, увеличения долей участия;
• платежи собственникам (участникам) в связи с выкупом у них акций (долей участия) организации или их выходом из состава участников;
• уплата дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников (участников);
• поступления от выпуска облигаций, векселей и других долговых ценных бумаг;
• платежи в связи с погашением (выкупом) векселей и других долговых ценных бумаг.

Информация о денежных потоках от финансовых операций позволяет прогнозировать требования кредиторов и акционеров (участников) в отношении будущих денежных потоков организации, а также потребности организации в долговом и долевом финансировании.

Обратите внимание!

Денежные потоки предприятия, которые не могут быть однозначно классифицированы в соответствии с рассмотренной классификацией, классифицируются как денежные потоки от текущих операций.

Составляем бюджет движения денежных средств

Для составления БДДС можно использовать:

• универсальные программы, которые пригодны для решения любых экономических задач (например, MS Excel);
• специализированные программы для бюджетирования (например, 1С).

Мы составим БДДС с помощью MS Excel.

Этапы планирования движения денежных средств

Составление БДДС, своевременные корректировки в зависимости от отклонений плановых значений от фактических позволят эффективно управлять денежными потоками предприятия.

Помимо годового бюджета необходимо составлять БДДС на год с обязательной разбивкой по месяцам прямым методом (табл. 1), т. е. путем прогнозирования ожидаемых поступлений и расходований. Так вы сможете в том числе проанализировать, с чем связаны поступления и расходования денежных средств.

Таблица 1

Но и помесячного планирования недостаточно для эффективного бюджетного управления — рекомендуем помимо БДДС с разбивкой по месяцам также составлять отчеты об исполнении БДДС, платежный календарь, реестры платежей и проч.

Планирование движения денежных средств в кризис

Использовать типовые методы планирования расходования и поступления денежных средств в кризис — ошибка.

В первую очередь — из-за ухудшения платежной дисциплины и высокой вероятности кассовых разрывов, т. е. таких ситуаций, при которых у предприятия нет достаточного количества свободных денежных средств, чтобы осуществить обязательный платеж.

Чтобы решить проблему кассовых разрывов, некоторые предприятия берут банковские кредиты, займы, выпускают акции, применяют прочие методы привлечения денежных средств.

В такой ситуации обязательно проводить план-фактный анализ исполнения бюджета по месяцам, дням, неделям или иному отчетному периоду. Чем чаще будет проводиться такой анализ, тем лучше.

Мы рекомендуем

В локальном нормативном акте пропишите сроки проведения анализа, разработайте и внедрите на предприятии форму отчета об исполнении БДДС, например ежемесячно, для подачи руководителю предприятия (табл. 2).

На основании БДДС и отчет о его исполнении рекомендуется пересматривать бюджет и вносить корректировки в соответствии с полученными фактическими показателями.

К сведениию

При планировании денежных потоков стоит особое внимание уделять заказчикам (клиентам, покупателям), которые имеют наибольший удельный вес от всего объема поступающих денежных средств, и/или товару с наибольшим спросом.

В кризис предпочтения потенциальных потребителей могут сильно поменяться. В таком случае необходимо выделить новые категории продукции, имеющие наибольший интерес у покупателей, и сконцентрировать внимание именно на них.

Чтобы ежедневно контролировать платежеспособность предприятия, необходимо постоянно следить и за размерами долгов перед другими предприятиями. Следить за отклонениями платежей, мониторить остатки на счете 51 «Расчетные счета» и/или 52 «Валютные счета» поможет план платежей.

Мы рекомендуем

Составляйте не только план платежей, но и платежный календарь (оперативный план движения денежных средств; табл. 3), в котором будут отображаться как расходы, так и поступления.

Платежный календарь стоит вести ежедневно и в конце отчетного дня или начале следующего изучать отклонения, выявлять и устранять их причины.